56亿!滨江集团再次出手收并购!接盘中融信托项目!
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原标题:56亿!滨江集团再次出手收并购!接盘中融信托项目!
近日,据滨江集团公告显示,为顺利推进永康众泰小镇项目的开发建设,滨江集团全资子公司杭州缤慕企业管理有限公司(下称“缤慕公司”),拟通过相关方式获得杭州高光置业有限公司(以下简称“高光置业”或“目标公司”)100%的权益。
据悉,2021年8月,阳光城集团浙江置业有限公司(下称“浙江阳光城”)已将旗下高光置业出售给中融信托。
根据此次收购路径,浙江阳光城收购中融国际信托有限公司持有的目标公司100%股权及相应债权。浙江阳光城将收购的上述股权及债权转让给缤慕公司,缤慕公司代浙江阳光城向中融国际信托有限公司支付收购价款,缤慕公司付款后,缤慕公司的代付款即视为缤慕公司支付给浙江阳光城的收购价款,浙江阳光城同意目标公司股权由中融国际信托有限公司直接变更至滨慕公司,缤慕公司因此取得目标公司100%股权及对目标公司享有相应债权。
同时,缤慕公司代目标公司向杭州滨祁企业管理有限公司清偿债务,缤慕公司的代付款即视为缤慕公司支付给浙江阳光城的收购价款,缤慕公司因此对目标公司享有对应债权。
公告显示,此次收购交易对价本金总金额为56.32亿元。其中,缤慕公司代浙江阳光城向中融国际信托有限公司支付的收购价款为33.04亿元及利息/投资收益,缤慕公司代目标公司向杭州滨祁企业管理有限公司清偿借款合计23.28亿元。
滨江集团表示,此次交易完成后,全资子公司缤慕公司将持有目标公司100%股权,从而间接持有永康众泰小镇项目开发主体金华虹光置业有限公司(以下简称“项目公司”)100%股权。
滨江集团于1996年成立于杭州,从事房地产开发及其延伸业务,由于常年在杭州的权益、全口径销售额位列众房企首位,被业内称为“杭州一哥”。
根据滨江集团(002244.SZ)4月29日披露的2021年年度报告,该公司实现销售额达1691亿元,同比增长24%,位列克尔瑞行业销售排名第22位。相对应的房产销售营收为366.73亿元,占总营收的96.57%。
从区域来看,滨江集团的物业确认销售收入主要来自于杭州、温州、湖州区域,分别贡献总营业收入的59.38%、12.09%、6.29%。其中,大本营杭州仍然是主要的贡献区域,期内滨江集团杭州实现全口径销售额1068亿元,市占率达14.6,位居克尔瑞杭州房企销售冠军。
更关键的是,这已经是滨江集团连续4年居杭州销售榜首位。
滨江集团表示,在2022年的区域布局上,将继续保持三省一市,即浙江省、 江苏省、 广东省和上海市的区域发展战略;投资比例上,杭州50%,浙江省内杭州外40%,浙江省外10%。
值得注意的是,滨江集团董事长戚金兴将2021年销售目标定为1500亿元。据此计算,滨江集团已完成业绩目标的112.73%,是TOP30房企中5家达成销售目标的房企之一。
可以参考的是,克而瑞数据显示,在披露2021年年度业绩目标的部分规模房企中,有近八成房企未完成全年业绩目标,其中规模房企平均目标完成率不到90%。
虽然在完成率上超过大部分房企,但滨江集团并不激进,坚持稳扎稳打,将2022年的业绩目标设在1500亿元至1600亿元之间。
据年报披露,滨江集团的房地产项目主要集中在杭州及浙江省内的金华、嘉兴、宁波、温州、湖州等区域,省外进入城市有上海、深圳、苏州、南京等。
报告期内,滨江集团新增土地储备项目38个,其中在浙江省的8个地级市共获取35个项目,并成功开拓丽水市场,实现浙江省内11个地级市项目全覆盖。
去年,公司累计新增土地面积200.29万平方米,新增土储计容建筑面积469.4万平方米,土地款总额710亿元。
“房地产的黄金时代我们还小,白银时代我们的能力还不强,2019年开始直到2028年的黄铜时代,反而是滨江的机会。”戚金兴曾公开对媒体表示,滨江集团在未来极具竞争力。
事实也的确如此。和其他民营房企相比,滨江集团负债率不断走低、手握资金充足,曾多次在房地产市场下行期间逆势拿地。
例如,在刚刚过去的4月25日,在杭州市2022年首批集中供地中,滨江集团就以总成交价约184.36亿元拿下11宗地块。
滨江单独拿地的同时,还通过联合体形式多次出手。滨江、金帝联合体当日以17.83亿元、19.31亿元分别竞得萧山新街北和闻堰南单元地块,其还联手萧山城建以15.42亿元底价竞得萧山临浦地块。
蕞终滨江豪掷184亿元共摘得11宗地块,成为本次集中供地中拿地蕞为积极的企业。
不过,逆势拿地并不意味滨江会盲目扩张。滨江集团表示,土地储备上,将在权益拿地金额占现金回款金额比例为0.6的基础上保持平衡。
去年净利润约30.27亿元,融资成本降至4.9%
财务数据显示,2021年滨江集团营收379.76亿元,同比增加32.8%;归属于上市公司股东的净利润约为30.27亿元,同比增加30.06%;归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润约为29.87亿元,同比增加40.4%;经营活动产生的现金流量净额约8.39亿元,同比增加126.59%。总资产2117亿元,同比增加23.09%;货币资金211.41亿元,同比减少0.78%。此外,滨江集团尚未结算的预售房款为935.4亿元,较年初增长28.5%。
负债方面,截至2021年末,该公司有息负债规模457.62亿元,其中银行贷款占比73.8%,直接融资占比26.2%。扣除预收款后的资产负债率为65.92%,净负债率为65.97%。债务期限构成上,短期债务为139.96亿元,占比仅为30.58%,低于期末货币资金(211.41亿元),现金短债比为1.51倍,可有效覆盖短期债务。“三道红线”监测指标持续保持“绿档”。
近年来,滨江集团的融资成本也在不断下降。
数据显示,滨江集团的综合融资成本在2017年为6%,2018年为5.8%,2019年为5.6%,2020年为5.2%,截至2021年末,滨江集团的平均融资成本为4.9%,同比下降0.3个百分点。
“按照2021年末权益有息负债448亿元计算,可以节省利息1.34亿元。”滨江集团表示,融资端上,公司资金上继续保持稳健,保持合理的有息负债水平,确保未来融资利率从4.9%下降至4.7%。
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来源:澎湃新闻 观察者网 财联社 乐居财经 地产资管界房地产导刊
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